Fed 인상 경계와 AI 메가딜이 시장을 흔들고, 한국 물가·반도체 리스크가 전면에 선다

4월 FOMC 의사록에서 다수 참석자가 인플레이션이 2%를 계속 웃돌면 ‘일부 정책 긴축’이 적절해질 수 있다고 밝혔다. 기준금리는 3.5~3.75%로 동결됐지만 반대표 4표가 나왔고, 다수는 성명서의 완화 편향 문구 삭제를 선호했다.

• Fed Minutes Reveal Support for Rate Hikes if Inflation Proves Persistent—
• Fed officials see rate hike ahead if inflation stays elevated—

Nvidia는 FY2027 1분기 매출 816억달러, 조정 EPS 1.87달러를 기록해 예상(매출 약 789억달러, EPS 1.75달러)을 상회했다. 데이터센터 매출은 752억달러(+92% YoY), 다음 분기 매출 가이던스는 910억달러이며 800억달러 추가 자사주 매입과 배당 0.25달러를 발표했다.

• NVIDIA Announces Financial Results for First Quarter Fiscal 2027—
• Nvidia to return more than $80bn to shareholders—

SpaceX가 SEC에 S-1을 제출하고 Nasdaq 상장 티커 SPCX를 신청했다. 1분기 매출은 46.9억달러, 순손실은 42.8억달러로 공개됐고, 머스크는 Class B 93.6% 보유로 총 의결권 85.1%를 유지한다.

• Musk’s SpaceX sets out plans for biggest IPO in history—
• SpaceX files for Nasdaq IPO under SPCX—

OpenAI가 이르면 이번 주 비공개 IPO 초안을 제출하고 9월 상장까지 검토하는 것으로 보도됐다. Goldman Sachs와 Morgan Stanley, Cooley가 관여하며 사모시장 평가는 8,500억달러 이상, 목표 상장가치는 1조달러 이상으로 거론된다.

• OpenAI to confidentially file for IPO as soon as Friday—
• OpenAI readies IPO filing to list as soon as September—

중국·한국행 초대형 유조선이 호르무즈 해협 통과를 시도하면서 에너지 흐름 재개 기대가 커졌고, Brent는 약 105달러, WTI는 약 97.6달러로 5~6% 급락했다.

• Oil drops nearly 6% as supertankers cross Strait of Hormuz—
• Chinese tankers exit Strait of Hormuz with 4 million barrels—

FAO는 호르무즈 폐쇄가 단순 운송 문제가 아니라 에너지·비료·농식품을 잇는 ‘시스템 충격’이며 6~12개월 내 세계 식량가격 위기를 촉발할 수 있다고 경고했다. 호르무즈는 평시 하루 2,000만배럴 원유, LNG 5분의 1, 국제 비료 최대 30%와 연결된다.

• Strait of Hormuz closure puts global food prices on thin ice—
• FAO Chief Economist warns of severe global food security risks—

미 에너지부는 PJM이 폭염과 설비 정비가 겹친 5월 18~20일 데이터센터 등 백업발전 보유 대형 부하를 차단·전환할 수 있도록 긴급 승인했다. PJM은 5월 18일 예비력이 5,800MW 미만, 정비 중 발전설비가 40GW 이상이라고 밝혔다.

• PJM gets emergency approval to curtail data centers—
• PJM emergency order request—

미 SEC가 정치·경제 이벤트에 베팅하는 신규 ETF 출시를 지연했다. Roundhill·Bitwise·GraniteShares의 20개 이상 상품이 75일 자동효력 시한을 앞두고 멈췄고, 시장은 15조달러 ETF 구조가 예측시장 계약까지 담을 수 있는지 시험 중이다.

• SEC delay on prediction markets ETFs—
• SEC Delays Prediction Market ETFs Again—

인도 루피가 달러당 96.9 안팎까지 하락해 사상 최저를 기록했다. 2009년 이후 가치 하락폭은 50%를 넘었고, 중동 전쟁 이후 약 5~6%, 최근 8거래일 연속 약세가 이어졌다.

• Indian rupee hits all-time low of ₹96.91—
• Rupee sinks to fresh record low—

한국 4월 생산자물가지수는 128.43(2020=100)으로 전월 대비 2.5%, 전년 대비 6.9% 상승했다. 월간 상승폭은 1998년 2월 이후 28년 2개월 만의 최대이며, 석탄·석유제품은 31.9%, 화학제품은 6.3% 올랐다.

• Korea Producer Prices Jump 2.5% in April—
• Producer Price Index Hits Highest Growth in 28 Years—

삼성전자 노사는 총파업 1시간 30분 전 임금협상 잠정합의에 도달했다. DS 특별성과급은 노사 합의 사업성과의 10.5%로, 10년간 주식으로 지급하며 3분의 1 즉시 매도·나머지 1~2년 제한 조건이다. 임금인상률은 6.2%다.

• Samsung Electronics labor and management reach dramatic deal—
• Samsung Electronics to Pay 10.5% Special Bonus—

KOSPI가 7,000선을 돌파한 뒤 10일간 KODEX200선물인버스2X에 34.494조원이 유입됐다. 같은 기간 2위 KODEX 인버스 2.277조원의 15배이며, 전체 ETF 순자산 증가분 39조원 대부분이 인버스·레버리지 상품으로 향했다.

• Inverse ETFs Draw 34 Trillion Won After KOSPI Tops 7,000—
• Record Highs in Deposits and Stock Lending Balance—